Que devient votre épargne lors de la clôture automatique ?

Rassurez-vous d'emblée : votre argent ne s'évapore pas dans la nature. Lorsque votre PEL atteint ses 15 ans, il est automatiquement transformé en livret d'épargne ordinaire, où il continue de produire des intérêts à un taux librement fixé par la banque. Le hic ? Ce nouveau taux n'a généralement rien à voir avec celui de votre PEL d'origine.

Prenons un exemple concret : vous avez ouvert un PEL en 2011 avec un taux de 2,5 %, garanti pendant toute la durée de vie du plan. Une fois transformé en livret bancaire classique, votre épargne sera rémunérée au taux que votre banque applique à ses livrets ordinaires, souvent autour de 0,5 % à 1 %. La différence est loin d'être anodine.

L'autre perte majeure concerne les droits à prêt. Votre PEL vous permettait d'obtenir, sous certaines conditions, un prêt épargne logement à un taux avantageux pour financer l'achat ou la construction de votre résidence principale, voire certains travaux. Une fois le plan clôturé et transformé en livret bancaire, ces droits disparaissent purement et simplement.

Pourquoi avoir instauré cette limite de 15 ans ?

La loi du 29 décembre 2010 de finances rectificative visait à limiter la durée de vie des PEL ouverts après mars 2011 à 15 ans maximum. L'État cherchait ainsi à maîtriser le coût de ces produits d'épargne réglementée et à éviter qu'une génération de PEL aux taux particulièrement attractifs ne reste ouverte sur plusieurs décennies.

Il faut dire que certains PEL ouverts dans les années 2000 et début 2010 affichaient des taux de rémunération bien supérieurs à ceux pratiqués aujourd'hui. Pour l'État, qui garantit ces taux, la facture aurait pu devenir difficile à supporter sur le long terme.

Les chiffres qui donnent le vertige

Selon la Banque de France, les clôtures automatiques des PEL sur la période 2026-2030 seront particulièrement importantes, avec un pic attendu en 2030 atteignant 1,1 million de plans et 28 milliards d'euros d'encours. À fin 2024, les PEL ouverts entre 2011 et 2015 représentaient 41 % de l'encours total.

Ces chiffres témoignent du succès qu'a connu le PEL durant cette période, notamment en 2014 où 1,5 million d'ouvertures nettes ont été enregistrées. Autant d'épargnants qui vont devoir réfléchir à l'avenir de leur épargne dans les années à venir.



Comment anticiper la clôture de votre PEL ?

Ne laissez pas votre banque décider à votre place. Voici les étapes à suivre pour gérer au mieux cette échéance :

Vérifiez d'abord la date d'ouverture de votre PEL.

Consultez votre contrat ou contactez directement votre banque pour connaître la date exacte de clôture automatique prévue. Cette information est essentielle pour planifier la suite.

Évaluez ensuite vos objectifs.

Si vous aviez ouvert ce PEL dans une perspective immobilière, le moment est peut-être venu de concrétiser votre projet. Les droits à prêt liés à votre PEL peuvent constituer un avantage non négligeable, à condition de les utiliser avant la clôture du plan. Le prêt épargne logement peut notamment servir d'apport personnel conséquent pour un crédit immobilier classique.

Comparez le rendement de votre PEL avec d'autres solutions d'épargne.

Le contexte de taux a considérablement évolué ces dernières années. Certains PEL ouverts en 2011 avec un taux de 2,5 % restent attractifs, mais d'autres produits pourraient offrir de meilleures perspectives. L'assurance vie, le livret d'épargne populaire (LEP) si vous y êtes éligible, ou encore d'autres supports d'investissement méritent d'être examinés.

Décidez de votre stratégie avant l'échéance.

Vous avez trois options principales : utiliser vos droits à prêt pour un projet immobilier, clôturer volontairement votre PEL pour réorienter les fonds vers un placement plus performant, ou laisser faire la transformation automatique en livret bancaire (solution généralement la moins avantageuse).

Un dernier conseil pour la route

La clôture automatique de votre PEL n'est pas une fatalité subie, mais plutôt une opportunité de réévaluer votre stratégie d'épargne. Les quinze années écoulées ont peut-être vu évoluer votre situation personnelle, vos projets, vos besoins. Profitez de cette échéance pour faire le point et orienter votre épargne vers les solutions les plus adaptées à votre situation actuelle.

Gardez également à l'esprit que les établissements bancaires ne sont pas toujours proactifs pour vous informer des meilleures options avant la clôture. N'hésitez pas à solliciter un rendez-vous avec votre conseiller plusieurs mois avant l'échéance pour explorer toutes les possibilités qui s'offrent à vous.

Foire aux questions sur la clôture automatique des PEL

Mon PEL a été ouvert en février 2011, suis-je concerné par la clôture automatique ?

Non, vous échappez de justesse à cette règle. Seuls les PEL ouverts à partir du 1er mars 2011 sont soumis à la limite de 15 ans. Votre plan peut donc être conservé sans limitation de durée.

Que se passe-t-il si je ne fais rien avant la clôture de mon PEL ?

Votre banque procédera automatiquement à la transformation de votre PEL en livret d'épargne ordinaire. Vos fonds resteront disponibles, mais le taux de rémunération sera celui du livret bancaire classique, généralement bien inférieur à celui de votre PEL. Vous perdrez également vos droits à prêt épargne logement.

Puis-je clôturer mon PEL avant les 15 ans ?

Absolument. Vous pouvez clôturer votre PEL à tout moment. Attention toutefois : tout retrait, même partiel, entraîne la clôture définitive du plan. Avant 4 ans de détention, des pénalités s'appliquent selon l'ancienneté du plan.

Les droits à prêt de mon PEL sont-ils définitivement perdus après la clôture ?

Oui, une fois votre PEL transformé en livret bancaire ordinaire, vous ne pourrez plus bénéficier du prêt épargne logement aux conditions avantageuses. Si vous envisagez un projet immobilier, il est donc préférable d'utiliser ces droits avant la clôture automatique.

Le taux de mon livret bancaire après transformation sera-t-il au moins égal au Livret A ?

Pas nécessairement. Chaque banque fixe librement le taux de ses livrets ordinaires. Ce taux peut être inférieur, égal ou supérieur à celui du Livret A, mais dans la majorité des cas, il est moins attractif que le taux de votre PEL d'origine.

Puis-je transférer mon PEL dans une autre banque avant la clôture ?

Non, le PEL n'est pas transférable d'un établissement à un autre. Vous ne pouvez le détenir que dans la banque où vous l'avez ouvert initialement.

Y a-t-il des frais lors de la clôture automatique du PEL ?

La transformation automatique en livret bancaire ne devrait pas générer de frais spécifiques. Cependant, vérifiez les conditions tarifaires de votre banque, car certains livrets ordinaires peuvent être soumis à des frais de tenue de compte.

Combien de temps avant l'échéance devrais-je me décider ?

Idéalement, commencez à réfléchir à votre stratégie au moins 6 mois avant la date de clôture prévue. Cela vous laissera le temps de comparer les différentes options, de solliciter un prêt épargne logement si nécessaire, ou d'identifier d'autres placements plus avantageux.